Donation-partage : figer les valeurs et sécuriser l’équilibre entre héritiers
La donation-partage sécurise une succession avant le décès. Elle permet d’organiser de son vivant la répartition des biens entre héritiers présomptifs, avec des lots définis à l’avance et une logique d’égalité pensée au bon moment. Son atout central est civil autant que familial : sauf exception, la valeur des biens est arrêtée au jour de […]
Dividendes ou salaire : comment arbitrer la rémunération du dirigeant ?
Dividendes ou salaire : le bon arbitrage n’est jamais automatique. Si vous êtes dirigeant de SAS, de SASU ou de SARL, le bon choix dépend de votre forme juridique, de votre besoin de protection sociale, de la fiscalité personnelle et de la capacité de la société à distribuer un bénéfice réellement disponible. En 2026, les […]
Dette privée (private credit) : diversifier son patrimoine hors marchés cotés
La dette privée change la façon de financer les entreprises. Elle permet d’ajouter une poche non cotée à un patrimoine, mais seulement si l’on accepte une liquidité limitée et une sélection très rigoureuse. Le FMI rappelait en 2024 que le marché mondial du private credit avait dépassé 2 100 milliards de dollars d’actifs et de […]
Démembrement de propriété : usufruit, nue-propriété et stratégies patrimoniales
Le démembrement de propriété est un outil patrimonial puissant. Il sépare la pleine propriété en deux droits complémentaires : l’usufruit, qui donne l’usage et les revenus, et la nue-propriété, qui donne le pouvoir de disposer du bien. Pour la définition juridique de base, Service Public résume clairement la différence entre usufruit, nue-propriété et pleine propriété. […]
Déficit foncier : réduire son imposition via l’immobilier de rendement
Le déficit foncier réduit l’impôt sur le revenu. Il apparaît quand des charges déductibles d’une location nue dépassent les loyers encaissés, sous réserve de respecter les règles du régime réel. (service-public.fr) Dans l’immobilier de rendement, c’est un levier utile quand le bien demande des travaux ou une remise à niveau. Mais la fiscalité ne doit […]
Contrat de capitalisation pour les personnes morales : l’alternative à l’assurance-vie
Le contrat de capitalisation change la donne. Pour une personne morale, il permet de capitaliser une trésorerie dans une enveloppe d’épargne qui ne se dénoue pas par le décès du souscripteur et qui peut, selon les cas, être transmise ou réorganisée par les voies de droit commun. C’est ce qui en fait une alternative crédible […]
Assurance-vie après 70 ans : fiscalité 990 I vs 757 B et stratégies de versement
Après 70 ans, l’assurance-vie change de logique. Le point clé est simple : les primes versées avant 70 ans relèvent du régime de l’article 990 I, avec un abattement de 152 500 € par bénéficiaire, puis un prélèvement spécifique ; les primes versées après 70 ans relèvent de l’article 757 B, avec un abattement global […]
Assurance homme clé : sécuriser l’entreprise face à la perte d’un dirigeant
La perte d’un dirigeant peut déstabiliser une entreprise. L’assurance homme clé sert précisément à compenser le choc financier provoqué par le décès ou l’incapacité d’une personne indispensable à l’activité, afin de laisser du temps à l’organisation pour se rétablir. Comme tout contrat d’assurance, ce dispositif repose sur des garanties, des exclusions et des conditions particulières. […]
Apport-cession 150-0 B ter : reporter l’imposition lors de la vente de sa société
L’apport-cession peut différer l’impôt. En pratique, l’article 150-0 B ter du CGI permet, sous conditions, de placer la plus-value d’apport en report lorsque des titres sont apportés à une société soumise à l’impôt sur les sociétés et contrôlée par l’apporteur. Depuis le 21 février 2026, le remploi minimal applicable lorsque la holding revend les titres […]
Actifs réels (infrastructure, dette immobilière) : diversifier au-delà des actions et obligations
Les actifs réels changent la logique d’un portefeuille. Infrastructure et dette immobilière apportent une exposition à des flux économiques concrets, souvent moins corrélés aux marchés cotés, mais avec des risques de liquidité, de valorisation et de crédit qu’il faut accepter. L’enjeu n’est pas de remplacer les actions et les obligations, mais d’ajouter des moteurs de […]